Banca de QUALIFICAÇÃO: LEONARDO REIS JATAI

Uma banca de QUALIFICAÇÃO de MESTRADO foi cadastrada pelo programa.
DISCENTE : LEONARDO REIS JATAI
Data: 27/08/2026
HORA: 14:00
LOCAL: https://conferenciaweb.rnp.br/sala/ricardo-107
TÍTULO:

Risco Geopolítico e Volatilidade no Mercado Acionário Brasileiro: Evidências Agregadas e Setoriais com GARCH-MIDAS

PÁGINAS: 15
RESUMO:

Este trabalho investiga a associação entre o risco geopolítico global e a volatilidade de longo prazo do mercado acionário brasileiro, avaliando a variância cambial como possível mecanismo de transmissão informacional. Utilizando o índice proposto por Caldara e Iacoviello (2022) por meio do modelo GARCH-MIDAS, documentam-se respostas distintas ao aumento das tensões globais. Os resultados indicam que não há associação estatisticamente significativa ao considerar o índice Ibovespa. Entretanto, os setores apresentam respostas distintas: um aumento de 1% no risco geopolítico está associado a um aumento de 0,648% na volatilidade de longo prazo do setor de consumo e a uma redução de 0,543% no setor de bens básicos. Adicionalmente, não há evidências de sobreposição
informacional entre o risco geopolítico e a variância cambial. Em conjunto, os resultados preliminares sugerem que a associação entre o risco geopolítico e a volatilidade acionária apresenta heterogeneidade setorial, possivelmente relacionada às diferenças de exposição internacional e às características intrínsecas das empresas que compõem cada setor.

 

MEMBROS DA BANCA:
Presidente - Interno ao Programa - 2162610 - RICARDO BUSCARIOLLI PEREIRA
Membro Titular - Examinador(a) Interno ao Programa - 1763482 - GUILHERME DE OLIVEIRA LIMA CAGLIARI MARQUES
Membro Titular - Examinador(a) Externo à Instituição - MARCELO FERNANDES - FGV
Membro Suplente - Examinador(a) Interno ao Programa - 1318146 - MAXIMILIANO BARBOSA DA SILVA